近日，清華大學經(jīng)濟管理學院中國保險與風險管理研究中心和同方全球人壽保險有限公司，舉辦召開2019中國居民退休準備指數(shù)調(diào)研報告發(fā)布會暨養(yǎng)老金融發(fā)展論壇，論壇以“智慧養(yǎng)老金融，共繪金色未來”為主題，公布今年今年中國居民退休準備指數(shù)——6.15，為近兩年來首降。同時，多位專家就稅延養(yǎng)老險、長護險、險企如何參與養(yǎng)老支柱建設(shè)等議題進行討論。

退休準備指數(shù)近兩年來首降，財務(wù)因素致居民信心回落

具體來看今年中國居民退休準備指數(shù)變化，2019年指數(shù)達到6.15，相對于2017年的6.31與2018年的6.65有所下滑，但高于2016年的6.04。報告顯示，指數(shù)下降的主要原因是2019 年中國居民對于退休生活的愿景與信心有所回落。其中，中國近期經(jīng)濟增速放緩及國際局勢復雜多變或是增加居民緊張感的重要原因，但總體來說居民對于退休生活仍呈樂觀狀態(tài)，對于未來收入預期依然良好，對宏觀經(jīng)濟仍有平穩(wěn)預期。

清華經(jīng)管學院中國保險與風險管理研究中心主任陳秉正教授解讀報告時指出，2019年中國居民退休指數(shù)的構(gòu)成與 2018年的差異主要體現(xiàn)在“退休準備充分度”以及”財務(wù)問題理解能力”上，而在”取得期望收入的信心”方面與 2018年相差不大，可見居民對于未來收入的預期仍然保持積極樂觀，對于宏觀經(jīng)濟的預期也沒有大幅變化。與此同時，陳秉正教授強調(diào)退休指數(shù)不會一直上升，指數(shù)的波動體現(xiàn)了中國居民對于退休準備的意識趨向成熟。

歷經(jīng)多年發(fā)展，我國基本形成了由基本養(yǎng)老保險、企業(yè) (職業(yè))年金、個人儲蓄性養(yǎng)老保險和商業(yè)養(yǎng)老構(gòu)成的養(yǎng)老保障三支柱格局。從報告數(shù)據(jù)來看，中國居民養(yǎng)老普遍認為“第一支柱”政府應(yīng)承擔更多責任，依賴政府養(yǎng)老金，對 “第三支柱”個人進行的退休理解認同度仍顯不足。陳秉正教授指出，作為多支柱養(yǎng)老保障體系的重要部分，推動商業(yè)養(yǎng)老保險實現(xiàn)與第一支柱的均衡發(fā)展，對于個人養(yǎng)老生活水平的提高、制度穩(wěn)定性，其重要性不言而喻。他建議應(yīng)將老齡金融作為金融事業(yè)分支，目前對于老年群體財務(wù)生命周期不同階段的需求，學界和業(yè)界關(guān)注度不夠，只有深入了解他們這樣需求，才能真正研發(fā)出老年人需要的保險產(chǎn)品。

針對與養(yǎng)老金融發(fā)展，論壇中專家所持觀點表示，保險業(yè)參與到養(yǎng)老服務(wù)保障體系建設(shè)，是保險業(yè)巨大的紅利，也是養(yǎng)老業(yè)下一個發(fā)展機遇。兩者融合發(fā)展，既拓寬保險服務(wù)產(chǎn)業(yè)鏈，使保險資金投入形成良性循環(huán)，又可有效增加養(yǎng)老服務(wù)供給，加快推進社會養(yǎng)老服務(wù)體系建設(shè)。商業(yè)養(yǎng)老離不開商業(yè)機構(gòu)，各類型商業(yè)機構(gòu)也已通過不同角色定位切入商業(yè)養(yǎng)老金融市場。而保險公司在這其中具有先發(fā)優(yōu)勢，保險資金具有久期較長、來源持續(xù)穩(wěn)定、風險偏好較低等特征，有望成為第二、第三支柱端到端的服務(wù)商。

著力強化第三支柱，突圍個稅遞延型養(yǎng)老險、長護險

針對于保險業(yè)在養(yǎng)老產(chǎn)業(yè)中的切入點，專家主要從稅延養(yǎng)老險、長期護理險等領(lǐng)域進行探討。目前正在試點的個稅遞延型養(yǎng)老保險作為“第三支柱”中的新興力量，正在得到社會的廣泛關(guān)注。中國社會科學院世界社保研究中心主任、中國社會保障實驗室首席專家鄭秉文指出目前個稅遞延型養(yǎng)老保險存在6大問題，分別為個稅制度安排整體上不匹配;稅延限額計算復雜;稅延額度低、激勵程度有限;領(lǐng)取期稅率較高，降低了投保人預期;銷售費用較低，銷售人員和保險公司積極性不高;個稅起征點調(diào)整，納稅人數(shù)量不穩(wěn)定。

今年5月1日個稅遞延型養(yǎng)老保險試點已到期。鄭秉文先生呼吁，應(yīng)盡快擴大試點，或直接推向全國，才能在短期內(nèi)獲得更多的市場信息，以便縮短對制度設(shè)計實施改革的期限，讓更多人群享受政策紅利。

南開大學金融學院保險學系教授朱銘來則從長期護理保險角度解讀養(yǎng)老保障的新挑戰(zhàn)，“自2016年，全國15個城市和兩個重點省份啟動長期護理保險制度試點，效果初顯，從成果看，長護險能夠緩解失能人員的家庭負擔，增強群眾的獲得感和幸福感;同時有望以支付方式撬動一系列養(yǎng)老產(chǎn)業(yè)鏈，較好地促進當?shù)刈o理產(chǎn)業(yè)的發(fā)展”。

朱銘來談到，長期護理險的目標是讓失能老人享受到真正的護理服務(wù)，同時培育、規(guī)范護理市場。目前長期護理保險制度亟待解決幾個方面： 失能評定標準不統(tǒng)一，缺乏權(quán)威和統(tǒng)一的失能評估工具;籌資機制面臨多重困境;缺乏多層次保障體系設(shè)計;長期護理保險基金平衡機制缺失。

金融機構(gòu)制勝養(yǎng)老市場，保險公司具有先發(fā)優(yōu)勢

至于商業(yè)保險在養(yǎng)老金融中的作用，中國保險行業(yè)協(xié)會副監(jiān)事長、副秘書長余勛盛先生發(fā)表了主題演講。他表示，目前我國商業(yè)養(yǎng)老保險發(fā)展雖然總體持續(xù)穩(wěn)健，但是總量來看規(guī)模還不大;特別是放到全球看，占比還比較低。與我國人口相比，與人民群眾養(yǎng)老保險需求相比，我國商業(yè)養(yǎng)老保險發(fā)展比較滯后。

余勛盛強調(diào)商業(yè)保險要發(fā)揮風險保障的作業(yè)，關(guān)于如何讓保險在養(yǎng)老金融中將發(fā)揮更大作用，他指出需要分別從完善立法是基礎(chǔ)、加強監(jiān)管是條件、規(guī)范經(jīng)營是根本、專業(yè)服務(wù)是關(guān)鍵、科技運用是手段等五個方面給出了建議。

當談及“在現(xiàn)有頂層設(shè)計的前提下，險企如何探索和介入養(yǎng)老服務(wù)”的話題時，同方全球人壽總經(jīng)理助理兼首席團險事業(yè)執(zhí)行官兼健康險事業(yè)部總經(jīng)理彭勃表示，保險公司在這其中具備一些先發(fā)優(yōu)勢，比如海量的客戶群、保險資金久期較長、風險偏好較低以及自身具備的產(chǎn)品設(shè)計能力等。

彭勃認為，保險公司在養(yǎng)老領(lǐng)域可以聚焦以下四個角色：一是產(chǎn)品的供應(yīng)商和支付者，為客戶提供養(yǎng)老消費的產(chǎn)品和支付保障;二是養(yǎng)老產(chǎn)業(yè)的投資者。從2013年養(yǎng)老產(chǎn)業(yè)元年始，很多地產(chǎn)公司進入養(yǎng)老領(lǐng)域。但是中國的養(yǎng)老地產(chǎn)門檻高、收益低，保險資金長期穩(wěn)定，正好匹配養(yǎng)老產(chǎn)業(yè)的資金特點，現(xiàn)金流穩(wěn)定、波動不大，保險公司是養(yǎng)老產(chǎn)業(yè)天然的投資者;三是大數(shù)據(jù)的分析者。通過對所掌握的保險客戶在財務(wù)、支付、健康等方面數(shù)據(jù)的整合分析，更好地切入養(yǎng)老市場，滿足客戶需求;四是產(chǎn)業(yè)鏈的連結(jié)者。保險公司最適合鏈接醫(yī)療、護理、健康管理等各方資源，打通和推動產(chǎn)業(yè)生態(tài)圈，成為整體解決方案的提供者。

關(guān)鍵詞： 退休準備指數(shù)